Реализация сервера TELNET в виде программы уровня приложения имеет как преимущества, так и недостатки. Наиболее очевидное преимущество состоит в том, что при этом сильно облегчаются модификация и управление сервером, по сравнению с использованием кода, встроенного в операционную систему. Очевидный недостаток такой реализации сервера - его малая эффективность. Код каждого нажатия клавиши поступает с клавиатуры пользователя в клиентскую программу через локальную операционную систему, от клиентской программы - снова в локальную операционную систему и затем через объединенную сеть - на машину сервера. По достижении компьютера, на котором запущен сервер, данные должны пройти через операционную систему сервера и поступить на обработку в прикладную программу сервера. От программы сервера данные должны проследовать обратно в операционную систему сервера и поступить на псевдотерминал. И наконец, удаленная операционная система должна доставить выводимые сервером на экран данные локальной клиентской программе, которую запустил пользователь. При этом результат (включая генерацию эхо-символа удаленным компьютером, если этот параметр был установлен) возвращается от сервера к клиенту по тому же пути.

Читатели, которые представляют себе внутреннюю структуру операционных систем, могут оценить, что при выполнении последовательности действий для обработки каждого нажатия на клавишу потребуется несколько раз переключить контекст процесса. В большинстве операционных систем потребуется дополнительное переключение контекста, поскольку операционная система сервера должна будет передавать символы от псевдотерминала в другую прикладную программу (например, интерпретатор команд). Хотя переключение контекста - операция довольно громоздкая, предложенная схема работы вполне пригодна для применения, поскольку скорость нажатия клавиш пользователями не очень высока.